한국인 매수 상위 1위 기업이 서클입니다.

이 서클에 대해 공부해봤습니다.

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1/
서클 주가 -15% 급락.
PER은 이미 엔비디아 상회.
성장성 못 보여주면 주가 더 빠질 수 있음.

2/
서클은 스테이블코인 USDC 발행사.
수익 구조는 안전마진 기반.
이걸 넘어서려면 거래량 폭발 외엔 

실질적 방법 없는듯;;

3/
성장 시나리오 3가지

1. 위험자산 투자 (법적 제약)

2. 수익 축적 후 사업 다각화 (시간 필요)

3. 거래량 폭증 통한 예치금 확대 (가장 현실적)

4/
문제는 스테이블코인 시장이 아직 활성화 안 됨.
24→25년 매출 1.5~2배 기대되지만
이 성장이 시장의 기대감을 만족시킬 수 있을까?

5/
경쟁도 문제.
구글·애플·메타가 스테이블코인 뛰어들면
서클은 경제적 해자 미약함. 단, 초기 선점은 유리.

6/
코인베이스 연계 + DeFi 기본통화는 장점
근데 플랫폼기업은 유저 접점 있음.
페이시장 생각하면 답 나옴.

7/
정리하면
서클은 돈 벌 수 있음 → 근데 느림
시장 커지면 기회 있음 → 근데 리스크 큼
장투는 해자와 생존 가능성 보고 해야 함.

8/
단타는 주가 반등 노림수 가능
장투는 경쟁자 대비 우위 검토 필요
지금은 판단보단 관찰의 시간

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최근 주식 시장 유동성이 너무 극심해서

전망이 유의미할 지는 모르겠으나

^^;; 도움 되셨으면 좋겠습니다.

원문 글은 아래에 있습니다.

https://m.site.naver.com/1LnuN